La localité de Palau-de-Cerdagne, appréciée des vacanciers et paisible, se trouve dans le département des Pyrénées-Orientales. Elle compte une population de 444 habitants. Les résidences secondaires forment la plus grosse partie de l'habitat. Du point de vue du climat, la commune jouit de un haut ensoleillement (2424 heures par an). Les habitants sont pour la plupart âgés ; on y remarque une croissance démographique proportionnellement très inférieure.
Du point de vue de l'économie, l'état des lieux se distingue en particulier par un taux de chômage proportionnellement très inférieur (3%), mais une taxe habitation de 19% et un taux d'ouvriers de 39%. Il y a également lieu de souligner une très haute portion de logement social HLM : 19%, une année moyenne de contruction proportionnellement très récente (1976), une portion d'utilisation de la voiture assez inférieure à la moyenne : 2% et un pourcentage de propriétaires relativement inférieur (59%), une densité de population de 40 hab./km².